신한자산운용의 국내 대표 지수 기반 월배당 커버드콜 상장지수펀드(ETF) 라인업인 'SOL 200커버드콜 시리즈'가 합산 순자산 5500억원을 돌파했다.
11일 신한자산운용은 전일 집계 결과 SOL 200커버드콜 시리즈 2종의 합산 순자산이 5500억원을 넘어섰다고 밝혔다.
SOL 200커버드콜 시리즈는 지난 3월 상장한 'SOL 200타겟위클리커버드콜 ETF'와 전일 신규 상장한 'SOL 200커버드콜액티브 ETF' 등
2종이다. 종목별 순자산은 타겟위클리가 5153억원, 신규 상장한 액티브가 473억원을 기록했다.
두 상품 모두 코스피200 기반의 국내 주식에 투자하면서 콜옵션 매도를 통해 분배 재원을 확보하지만 주식 및 옵션 운용 방식과 투자 목표에 차이를 두고 있다.
SOL 200타겟위클리커버드콜은 연 15% 수준의 옵션 프리미엄 확보를 목표로 정기적인 현금흐름을 추구하는 상품이다. 지난 4월 첫 분배 이후 매월 1.3~1.4% 수준의 안정적인 월 분배율을 유지해 왔다.
SOL 200커버드콜액티브는 주식 포트폴리오와 옵션 매도 전략에 액티브 운용을 결합한 상품이다. 코스피200 구성 종목의 실적과 밸류에이션, 수급, 산업별 성장 동력 등을 종합적으로 고려해 주도주의 비중을 조절하고 시장 전망과 변동성에 따라 옵션 매도 전략을 탄력적으로 운용한다. 이를 통해 자본차익과 분배금을 합한 총수익 제고 및 비교지수 대비 초과 성과를 추구한다.
분배 지급 주기 차이를 활용한 '격주 현금흐름' 구조도 장점이다. SOL 200타겟위클리커버드콜이 월초에 분배금을 지급하고, SOL 200커버드콜액티브는 매월 15일(비영업일인 경우 직전 영업일)을 기준으로 월중에 분배금을 지급한다. 투자자는 두 상품을 함께 활용해 월초와 월중 두 차례 현금흐름을 구성할 수 있으며 생활비 확보나 분배금 재투자 등 자금 활용 목적에 따라 투자 전략을 선택할 수 있다. 신규 상장한 SOL 200커버드콜액티브의 첫 월 분배금 지급일은 다음달 16일이다.
두 상품 모두 국내 주식형 커버드콜 ETF로 동일한 세제 구조가 적용된다. 일반 과세계좌에서 국내 상장주식 매매차익과 국내 주가지수 옵션 매매차익은 비과세 대상인 반면, 주식 배당수익 등 과세 대상 재원에 대해서는 15.4%의 배당소득세율이 적용된다. 분배금에는 비과세 재원이 포함될 수 있으며 실제 과세 금액은 상품의 운용 결과와 분배 재원, 과표기준가 등에 따라 달라질 수 있다. 두 상품 모두 연금저축 및 퇴직연금(DC·IRP) 계좌에서 투자할 수 있으며, 퇴직연금에서는 위험자산 투자 한도인 적립금의 70% 이내에서 편입할 수 있다.
김정현 신한자산운용 ETF사업그룹장은 "SOL 200커버드콜 시리즈는 국내 주식의 상승 기회와 월분배 수요에 함께 대응하면서 투자 목적에 따라 운용 전략을 선택할 수 있도록 구성한 상품"이라며 "정기적인 현금흐름을 추구하는 타깃형과 적극적인 주식·옵션 운용으로 총수익 제고를 추구하는 액티브형을 통해 투자자의 선택 폭을 넓히고, 월초와 월중으로 분배 시점을 차별화해 현금흐름 활용도를 높였다"고 말했다.