키움증권, 목표가 125만원에서
135만원으로 상향
키움증권은 18일 LIG디펜스앤에어로스페이스 (LIG D&A)에 대해 투자의견 매수를 유지하고 목표주가를 125만원에서 135만원으로 상향했다.
이한결 키움증권 연구원은 "2분기 영업이익이 시장 기대치에 부합할 것이며 글로벌 방공 미사일 수요 증가 영향으로 수주 기회가 확대되고 있음에 주목할 시기다"라며 이같이 밝혔다.
이 연구원은 LIG D&A 2분기 영업이익이 1079억원으로 시장 기대치에 부합할 것으로 전망했다. 이는 지난해 같은 기간과 비교했을 때 39.1% 증가한 수치다. 최근 아랍에미리트(UAE)향 천궁Ⅱ 3번째 포대의 납품이 원활하게 마무리되며 수출 매출이 3338억원으로 견조한 성장세가 나타날 것이라고도 내다봤다. 수출 매출의 경우 전년 대비 103% 증가한 수치다. 다만 수출 비중은 28%로 직전 분기 기저 영향으로 약 6%포인트 감소할 것으로 추정했다. 이 연구원은 "국내 연구개발 및 양산 사업도 순조롭게 진행되고 있어 전사 실적 성장 흐름은 지속될 것으로 판단한다"고 말했다.
수주 기회도 확대되고 있다. 주요 수출 지역인 중동 외에도 동남아시아에서 천궁Ⅱ 도입에 대한 문의가 늘어나고 있고 유럽에서는 라인메탈과 협력을 통해 수주 파이프라인 확장이 기대된다고 이 연구원은 설명했다. 또 중동 전쟁 과정에서 천궁Ⅱ의 실전 능력이 검증돼 카타르·쿠웨이트 등 여러 중동 국가에서 천궁Ⅱ도입을 위한 협상이 진행되고 있다. 올해 하반기 중으로 중동향 천궁Ⅱ 수주가 성사될 것으로 기대되며 인도네시아와 말레이시아도 도입을 추진 중이다.